Kľúčový rozdiel – historické náklady a reálna hodnota
Historická cena a reálna hodnota sú dve kľúčové metódy zaznamenávania dlhodobého majetku a finančných nástrojov. V prípade dlhodobého majetku majú spoločnosti možnosť použiť historickú cenu alebo reálnu hodnotu, zatiaľ čo finančné nástroje sa vo všeobecnosti zaznamenávajú v reálnej hodnote. Kľúčový rozdiel medzi historickou cenou a reálnou hodnotou je v tom, že zatiaľ čo hodnota dlhodobého majetku sa oceňuje v cene vynaloženej na obstaranie majetku v historickej cene, majetok sa pri použití reálnej hodnoty zobrazuje v odhadovanej trhovej hodnote.
CONTENT:
1. Prehľad a kľúčový rozdiel
2. Čo sú to historické náklady
3. Čo je to reálna hodnota
4. Porovnanie vedľa seba – historické náklady verzus reálna hodnota
5. Zhrnutie
Čo je to historická cena?
Historická cena je miera hodnoty používaná v účtovníctve, v ktorej sa cena aktíva v súvahe zakladá na jeho pôvodnej obstarávacej cene pri nadobudnutí spoločnosťou. Metóda historických cien sa používa pre aktíva podľa všeobecne uznávaných účtovných zásad (GAAP).
Napr. Spoločnosť ABC kúpila nehnuteľnosť vrátane pozemkov a budov za 200 250 USD v roku 1995. Jej trhová hodnota je dnes približne 450 000 USD. Spoločnosť však naďalej vykazuje toto aktívum vo finančných výkazoch za 200 250 USD, čo je jeho pôvodná hodnota.
Bez ohľadu na ocenenie použité na následné oceňovanie by mal byť všetok dlhodobý majetok prvotne vykázaný v obstarávacej cene. V prípade dlhodobého majetku sú do pôvodnej hodnoty zahrnuté aj nasledujúce náklady v súlade s IAS 16 – Nehnuteľnosti, stroje a zariadenia.
- Náklady na prípravu stránky
- Náklady na inštaláciu
- Náklady na dopravu, dopravu a manipuláciu
- Profesionálne honoráre pre architektov a inžinierov
Podľa metódy historických nákladov sa majetok účtuje v zostatkovej hodnote (obstarávacia cena znížená o akumulované odpisy)
Historická nákladová metóda zaznamenávania aktív je menej komplikovaná, pretože pôvodná hodnota aktív nepodlieha zmenám, čo vedie k obmedzenej cenovej nestálosti. To však neposkytuje presný obraz o hodnote majetku spoločnosti, pretože je podhodnotený.
Čo je to reálna hodnota?
Toto je cena, za ktorú môžu predávajúci a kupujúci uzavrieť transakciu za bežných trhových podmienok. Všetky aktíva, ktoré sú vystavené trhovým výkyvom, majú reálnu hodnotu. Na zaznamenanie majetku podľa tejto metódy by sa však mala dať spoľahlivo oceniť reálna hodnota. Účtovanie reálnej hodnoty sa riadi IFRS 13 – oceňovanie reálnou hodnotou. „Výstupná cena“je cena, za ktorú možno aktívum predať v závislosti od trhových podmienok. Ak vezmeme do úvahy vyššie uvedený príklad, spoločnosť ABC sa môže rozhodnúť zaúčtovať pozemky a budovy za 450 000 USD v prípade, že je aktívum ocenené reálnou hodnotou.
Podľa tejto metódy sa dlhodobý majetok účtuje v reálnej hodnote zníženej o odpisy. Na uplatnenie tejto metódy by sa mala dať spoľahlivo oceniť reálna hodnota. Ak spoločnosť nemôže odvodiť za primeranú reálnu hodnotu, majetok by sa mal oceniť pomocou modelu nákladov v IAS 16, za predpokladu, že predajná hodnota nehnuteľnosti je nulová, ako je uvedené v IAS 16.
Obchodovateľné finančné nástroje sú držané v reálnej hodnote. Tieto sú svojou povahou veľmi likvidné (dajú sa ľahko premeniť na hotovosť predajom cenného papiera); preto by sa mali zaznamenávať v reálnej hodnote. Niektoré príklady takýchto cenných papierov sú:
Pokladničné poukážky
Toto je krátkodobý cenný papier vydaný vládou na splnenie krátkodobých finančných potrieb. Štátne pokladničné poukážky nie sú úročené, sú však emitované s diskontom na ich pôvodnú hodnotu.
Commercial Paper
Obchodný papier je krátkodobý nezabezpečený dlh vydaný spoločnosťou zvyčajne s dobou splatnosti od 7 dní do 1 roka. Toto sa zvyčajne vydáva na financovanie krátkodobých dlhov spoločnosti.
Vkladový certifikát (CD)
CD je cenný papier vydaný s pevnou úrokovou sadzbou a pevnou dobou splatnosti, ktorá sa môže pohybovať od 7 dní do 1 roka.
Keď sa aktíva oceňujú reálnou hodnotou, predstavuje to aktuálnu cenu, za ktorú je možné ich predať. To poskytuje spoľahlivejšiu hodnotu v porovnaní s použitím historických nákladov. Výpočet reálnej hodnoty sa však musí vykonávať pravidelne a je nákladný a časovo náročný.
Obrázok_1: Komerčné papiere sú bežne používané obchodovateľné cenné papiere
Aký je rozdiel medzi historickou cenou a reálnou hodnotou?
Historická cena verzus reálna hodnota |
|
| Historická cena je pôvodná cena vynaložená na získanie aktíva. | Reálna hodnota je cena, za ktorú možno aktívum predať na trhu. |
| Účtovníctvo | |
| Pokyny sú dostupné v IAS 16. | Pokyny sú dostupné v IFRS 13. |
| Hodnota aktív | |
| Historická cena je podhodnotená a zastaraná | Reálna hodnota odráža ceny v súlade s aktuálnou trhovou hodnotou |
Súhrn – historické náklady verzus reálna hodnota
Rozdiel medzi historickou cenou a reálnou hodnotou závisí predovšetkým od účtovných postupov. Manažment má síce možnosť zvoliť si vhodnú metódu, ale mal by dávať pozor, aby neprehodnotil hodnotu aktív, ak sa zvažuje metóda reálnej hodnoty, ktorá dáva aktívam nereálne vysokú hodnotu. Aj keď je použitie historickej ceny pomerne priamočiarou metódou, neodráža najnovšiu hodnotu aktív.
